令狐冲回到少林寺，他要将两位师太的骨灰带回恒山，方证大师已经料到令狐冲回来，早已恭候多久，在两位师太的骨灰面前，令狐冲暗下誓言，一定不负所托，将恒山发扬光大。

蓝凤凰带着东方不败一行到达黑木崖，东方不败中了寒毒，需要找平一指医治。任我行对蓝凤凰的侠肝义胆非常赞赏，他笑谈蓝凤凰的师父碧游散人曾对自己有救命之恩，数年前任我行去夺葵花宝典，寡不敌众，差点死于非命，幸亏碧游散人及时搭救，才捡回一条命。蓝凤凰莞尔道，怪不得葵花宝典分成了两部分分别藏匿，其中缘故竟然出自这里。

余沧海偷走辟邪剑法后在茅屋闭关修炼，无奈没有上半部心法做辅助，辟邪剑法运用起来如同脱缰的野马，无法控制，他想要找到令狐冲，但眼下并没有掌握令狐冲的行踪，万般无奈之下，他想到了去用仪琳当人质，引令狐冲出来。

傍晚，繁星点点，皎月弯弯，昔日田伯光护送着恒山弟子回门派，正躺在屋顶上做着与仪琳喜洞房花烛夜的春梦，不料余沧海闯了进来，为了保护仪琳，田伯光拼尽全力抵制余沧海，余沧海将田伯光的手腕刺伤，眼看就要得手，忽然一个蒙面神秘人出现坏了他的好事。余沧海狼狈逃走。

平一指协助东方不败运功逼出寒气，东方不败寒毒已经得到控制，但由于一些筋脉受伤，仍需在休养数月。田伯光被余沧海害得右手筋脉齐断，今后再也不能用刀了。成王败寇的江湖，今后竟然不能用刀，田伯光内心还是悲痛不已，四下无人他朝着树干劈掌泄愤，仪琳跑来安慰他，田伯光玩世不恭地问她，要是自己右手恢复可否同意还俗作他妻子，仪琳让他嘴下留德。

令狐冲带着两位师太的骨灰回到恒山，恒山弟子纷纷拥护他当上掌门人，令狐冲推说眼下之际，自己愿意护得众恒山弟子周全，等江湖太平，自己就让贤。在黑木崖，蓝凤凰的及时搭救，让任我行和东方不败摆脱困境，任我行回到五毒教当众宣布，由于东方不败伤势在身，暂时让白虎堂也交于蓝凤凰掌管。蓝凤凰这么快就重权在握，其他长老不忿，贾长老的徒弟桑三娘暗自嚼舌根时被朱雀听到，朱雀看不得自己的师姐受人诽谤，她想要为自己师姐辩解却被对方重打了一顿，蓝凤凰得知气不过，随后亲自登门给贾长老的徒弟们一些教训。东方不败得知这件事情之后，说蓝凤凰做事偏激，没有顾全大局。蓝凤凰很生气直接推开东方不败的门就走了。任盈盈来找东方不败说话，东方不败素来疼爱小师妹，便将他义父曲洋和刘正风临终交给他的“笑傲江湖”的琴谱送给了任盈盈。很快手下敲门报告，蓝凤凰和贾长老在教主面前吵起来了。东方不败慌忙前去探情况。

任我行探明情况，日月神教正直用人之际，他没有要朱雀的命，只是罚朱雀杖责。左冷禅还在为兼并各个门派的计划做打算，他迫不及待地想成为武林霸主，不惜利用一切手段巩固自己的地位。东方不败为蓝凤凰的事情向任我行道歉，任我行并没有介意，他准备以迅雷不及掩耳之势迅速瓦解以衡山派为首的“五岳剑派”。

辟邪剑法的阴毒，已经将余沧海逼到走火入魔的境地，他逐渐忘了自己是谁，只是记得要去找令狐冲，令狐冲一定知道。

令狐冲在恒山翻看剑法，发现恒山剑法大部分精妙之处已经失传，怪不得恒山派弟子武功长进迟缓。田伯光抱着酒坛率性而来，邀请令狐冲一起喝酒。

蓝凤凰埋怨任我行处事不公，为什么只是惩罚了朱雀，明明是贾长老有错在先，她想离开黑木崖。任我行走来以完结她和东方不败的婚事为借口阻拦，蓝凤凰并不理睬，执意让任我行和朱雀道歉，任我行欣赏她的性情，一口答应要向朱雀道歉。

酒过三巡，田伯光和令狐冲畅聊心意，令狐冲问田伯光既然对仪琳情深义重，为什么不能像不戒大师那样呢，田伯光吐露心迹，仪琳冰清玉洁，自己只愿意在旁边看着她幸福就好了，令狐冲动容，连田伯光这样的人都能专一不二，而自己却在小师妹和任盈盈之间摇摆不定是何等的滥情啊。

任我行受到寒毒重创，毒性深入肌理，面部遭到毁容，平一指给他打造了一个面具，今后任我行看来只能带着面具见人了。东方不败来找蓝凤凰，点苍派的人已经来到日月神教，任我行叫他们一同前往拜见。

日月神教大殿之上，任我行言谈之间想拉拢点苍派归入日月神教，点苍派天剑兄弟开门见山，只要价格合适，他们愿意为日月神教效劳。任我行心中明了，随即问点苍派天剑兄弟，辟邪剑谱是不是已经落入左冷禅之手，天剑兄弟推说并不知情，任我行随即奉上了地剑兄弟的人头，看到了自己兄长被枭首，天剑兄弟大惊，随后跪下来澄清，辟邪剑谱并不在左冷禅那里，左冷禅还说有可能在令狐冲或岳不群手中。任我行直接用吸星大法将天剑杀害。

天朗气清，令狐冲传给恒山派一套剑法，剑法精妙绝伦，大敌当前足可以抵御一段时间。每个弟子在令狐冲的传授之下，学的很认真。不戒大师来找仪琳，看到令狐冲寒毒已解非常高兴，此次前来他就是奔着帮令狐冲重振恒山来了。

任盈盈身在黑木崖，日日却牵挂着令狐冲，她终日在黑木崖抚琴疏闷，蓝凤凰却走来说告诉她一件令狐冲的喜事，任盈盈一听是喜事，悲从心来，想来一定是令狐冲与他的小师妹要成亲了。蓝凤凰却打趣地说，下个月令狐冲要邀请江湖豪杰去恒山观礼，他从此要正式接手恒山掌门。任盈盈一直吃令狐冲和他小师妹的醋，这次尽管收到邀请函，她还是不愿意去。蓝凤凰安慰她，令狐冲还是对她有感情的，再说恒山派众多貌美女子，令狐冲风度翩翩，一身的行侠仗义，哪个姑娘见了不爱，倘若再这么任性下去，恐怕到口的鸭子要飞了。任盈盈听进心里。

岳灵珊和林平之回到华山，终日在一起赏花看景，伉俪情深， 岳夫人想早点促成他们的婚事，岳不群不以为然，他觉得林平之过于儿女情长，难成大器。十里之外，任盈盈已经不辞辛苦，悄悄在赶往恒山路上。

不戒和尚和田伯光被不明人士扔进水里，两个人捆绑在一起，身上还挂着一个写有“天下第一负心薄情寡义之徒”的布帘，令狐冲将不戒和尚和田伯光打捞出来，不戒和尚看着布条上面的字痛哭失声。晚上，在恒山附近的湖畔，依琳师妹在和哑婆婆“诉说心意，被令狐冲偷听，他觉得内心无以回报。

天忽然下雨了，仪琳回去之后，哑婆婆拦住了令狐冲并将他绑在屋里，她要挟令狐冲，摆在他面前有两条路，一是娶了仪琳，二是被阉掉做太监。令狐冲告知哑婆婆自己心中早已有人，不想辜负仪琳。任盈盈听到令狐冲宁死不从，心里非常感动。余沧海走火入魔，误将林平之掳走，他神智模糊，混混沌沌。

林平之在余沧海关押自己的茅屋中看到辟邪剑谱上面画着的各种招式，趁着余沧海没有注意，他努力记着剑谱上面的口诀。

哑婆婆将任盈盈关了出来，既然令狐冲不愿意，她想从任盈盈这边做工作，只要任盈盈答应从此和令狐冲一刀两断，她就把任盈盈放了，任盈盈并没有放弃令狐冲，尤其是现在知道了令狐冲心里有她之后，自己就更加坚定不移。看着两个人卿卿我我，哑婆婆随即逼迫令狐冲既娶了任盈盈又娶仪琳。她连夜将仪琳带来，问仪琳心中的想法，仪琳并不答应嫁给令狐冲，她知道令狐冲心里只有任盈盈，于是告诉哑婆婆，一个人心里有了心爱之人便再也装不下另一个女人，她的父亲不戒大师便是如此。

余沧海睡得死气沉沉，林平之想趁机将辟邪剑谱偷走，没想到余沧海很快发现，两人开始厮打，趁着余沧海去抢剑谱的时候，林平之落荒而逃。令狐冲在屋内听到哑婆婆和仪琳的谈话，他告诉哑婆婆，仪琳自己也不愿意，是否现在可以放了她。哑婆婆爱女心切，威胁他说如果不娶仪琳便现在就杀了任盈盈，令狐冲被迫答应了。

从哑婆婆那里出来，令狐冲看到了桃谷四仙，桃谷四仙纷纷向令狐冲继任恒山掌门的事情道喜，令狐冲邀请前来的江湖豪杰去通元谷喝个痛快，众人拍手称快。林平之回到华山，他告诉了岳不群，辟邪剑法原来在余沧海手中，并且余沧海终日维护的除了辟邪剑谱还有一件袈裟。岳不群也不解袈裟的来历，他们正在猜测，余沧海闯入华山，他意识混乱，已经将林平之错认成令狐冲，自从练习了辟邪剑法，自己已经不知道是是非非，潜意识里总觉得只有令狐冲能够帮他，余沧海走火入魔，华山弟子正要穷追不舍，岳不群阻止了他们，他想独吞辟邪剑谱。

桃谷四仙在通元谷酒足饭饱之后，令狐冲把他们叫出来，桃谷四仙听到令狐冲讲了来龙去脉，便结伙去悬空寺故意嬉皮怒骂，惹哑婆婆离开任盈盈的房间，哑婆婆出来与桃谷四仙理论，双方在树林中开打，令狐冲趁机将任盈盈解救出来，随后来到树林，点了哑婆婆的穴位，然后将她吊在树上，还在她身边贴了一个“天下第一醋坛子”的条幅，哑婆婆骂他们以多欺少胜之不武，令狐冲也不回应，带着桃谷四仙扬长而去。

郊外，漆黑不见不见五指，余沧海忽然伤心地回忆起，自己少年时母亲曾多次鞭笞他努力练成剑法，为父亲长青子报酬，当年他的父亲长青子就是败在了福威镖局林远图的手下，林远图利用辟邪剑法击败了长青子之后，长青子郁郁寡欢不到四十岁便撒手西去。余沧海正在走神，身后忽然被神秘蒙面人狠刺一剑，余沧海仓皇逃走，神秘人扯下面纱，原来就是岳不群，他得意地捡起余沧海遗落在地上的辟邪剑谱。

令狐冲回到恒山找到不戒大师，他透露给不戒大师，仪琳的亲生母亲已经找到，不戒大师天涯海角已经找到大半辈子了，这次听到令狐冲找到仪琳的生母，竟惊喜地掉下眼泪，他喜不自胜朝着小树林跑去。

黑夜，黑木崖，三尺脑神丹的毒被东方不败吸入体内之后，始终困扰着他的身体，东方不败觉察到想要彻底解了三尸脑神丹的毒，必须找到辟邪剑法，辟邪剑法与葵花宝典本来就是一个整体，蓝凤凰为了救东方不败，决定找到辟邪剑法。她提醒东方不败，任我行并非善类，他想要称霸天下未必是想挽救天下苍生于水火之中。

华山，林平之辗转反侧，他觉得岳不群并非像自己以前认为的那样侠肝义胆，随后岳不群将他叫去，听到岳不群要教他紫霞秘籍，林平之感恩戴德，他以为师傅要重用于他，却不知道岳不群已经盗取辟邪剑法，为了遮人耳目才将紫霞秘籍传授给他。

令狐冲与任盈盈又重新回到一起，听到任盈盈在弹奏笑傲江湖，此情此景，令狐冲非常珍惜眼前短暂的幸福。