林素贞在救助站发现叶正龙在暗处监视她，便向公安机关报案……

谁知叶正龙不但没有逃走，反倒潜伏进了林的房间，道出救助站内有特务藏身。

蒋文虎的一个混子兄弟李一鸣认出高青山就是他在军统庐山干训班的同学吴秋根。原来这个李一鸣在国军战败后开小差隐匿在上海。蒋文虎闻之这个消息不禁目瞪口呆……

高青山决定杀李一鸣灭口，并栽赃在蒋文虎身上。

高青山盯上了邵舒杰，不想他自己也被何云盯上了。

高青山堵住了邵舒杰，原来邵舒杰就是高在军统庐山干训班时的培训教官。邵正是因为在公安局认出高青山，所以才会在自首时仓皇逃离。高青山要杀邵舒杰灭口，邵舒杰拼死逃脱。才出虎口又入狼窝，邵舒杰落到了同样在追杀他的林素贞的手上……

叶正龙确认林素贞是特务，找到了林的住处，他却晚来了一步，邵舒杰已经被林素贞杀死在了床上……

叶正龙追捕林素贞，却遇到一直与林素贞谈恋爱的韩局长。林开枪击中韩永年，并向公安局报案叶正龙行凶后逃逸，连老韩的尸体也被带走了，让他们赶紧抓坏人，为韩局长报仇。

此时的叶正龙正背着重伤的韩永年赶往医院。

蒋文龙在狱中遇见所谓的道上兄弟汪洋，两人逐攀谈起来。蒋在汪的万翻询问下，终于说出了心中的秘密，原来高青山是国民党的特务。可殊不知，汪洋竟是高青山派去探口风的公安卧底……

叶正龙也怀疑高青山为公安局内部特务，忽然被告知蒋文龙离奇死于狱中，并且得知，与蒋在一间牢房里的犯人叫汪洋……

在得知韩永年还没死的消息之后，林素贞向李少云谎称韩永年就是708，并且已经暴露。李少云以为韩就是神秘的708，担心他变节供出上海特务网。决定挺而走险去医院刺杀韩永年。

叶正龙前去街道办事处等待汪洋，不想被办事处工作人员从通缉令上认出。就在叶正龙撤离办事处的时候，与汪洋不期而遇。汪洋找到叶正龙说出高青山是军统特务时，尾随而来的高青山一枪击中汪洋……

叶正龙再次被高青山诬陷为杀死汪洋的凶手，被公安干警追捕，那个神秘的扫地老头李金水再次救了叶正龙……

在所有证人都相继被高青山杀害后，叶正龙决定铤而走险，去找林素贞……

李少云吩咐春山用毒药毒死蔡荣贵。就在眼看蔡荣贵要将毒牛奶喝下的时候，春山良心发现，上前一把夺过牛奶，一饮而尽……

叶正龙跟踪林素贞到了公园，看到了高青山与她接头。高青山其实是想杀已经暴露的林素贞灭口，却被突然现身的叶正龙冲破，林素贞趁机逃跑……

叶正龙追上林素贞，说服她脱离国民党特务组织，和自己一起对付高青山。走投无路的林素贞决定和叶正龙合作，她告诉叶正龙，李少云正要刺杀韩永年……

医院中，假扮病人住进医院的李少云终于等到了下手的机会。千钧一发之际，叶正龙赶到，李少云只好落荒而逃。叶正龙紧追不放，高青山却站在叶正龙背后举起了手枪……

叶正龙以话语挤兑住高青山，贾文林也随即赶来。在这样的情形下，高青山只好放走叶正龙。叶赶到李金水处，得知林素贞已经被保护起来，才松了口气。

叶正龙终于说服林素贞交出了绝密文件，为保护林的安全，他决定亲自回公安局面见郑海风将事情的前因后果讲清楚。原来李金水是老地下党员，是郑海风派他暗中保护叶正龙的……

而高青山此时却找到林素贞，不但拿到了文件，还将她杀掉灭口……