一九六零年代初期，中台湾一个小镇里，人声鼎沸的午后……。歌仔戏团“民乐社”将在此地登台，团内第一武生黑狗钦（朱陆豪饰）的拿手好戏“吕布战三英”，让群众津津乐道。谁知戏演到一半，锣鼓点响起，却迟迟不见黑狗钦出场。原来后台有黑道流氓苏庆堂（王中皇饰）的撑腰，黑狗钦悍然向剧团班主洪永贤（侯杰饰）提出接掌剧团的要求。永贤气得心脏病发，含恨抱憾而终。临终前，永贤对他致力一生的歌仔戏工作起了怀疑，叮嘱女儿阿屏（孙翠凤饰）找回两年前离家出走的弟弟志豪（陈志朋饰），共同离开歌仔戏界。 伤痛的阿屏，带着唯一肯跟她离开的苦旦阿静（郑雅升饰），四处流浪，寻找志豪。只是苏庆堂如影随形，处处为难阿屏。当苏庆堂利诱旅社老板逼迫生病高烧的阿静和阿屏搬离旅馆后，在雨中走投无路的阿屏，已不知下一步该往何处去……。

在大雨中好不容易找到医院的阿屏，却又因阮囊羞涩而被医生拒于门外。幸好碰到路见不平的文清（施文彬饰），才解决了看病与吃住的问题。文清极为同情阿屏的处境，在得知阿屏欲寻找应在歌仔戏班讨生活的弟弟之后，带着阿屏悄悄来到刚抵达此地，准备演出的日月兴剧团。 原来日月兴班主世明（勾峰饰）是文清的父亲。但不愿继承父业的文清，被父亲逐出家门。阿屏在团中寻寻觅觅，几经波折，终于找到弟弟志豪。志豪闻知父亲亡故经过，和阿屏抱头痛哭。由于志豪无法割舍对歌仔戏的热爱，阿静又有病在身，阿屏只得暂住日月兴。无巧不巧，被黑狗钦强占的“民乐社”也来到镇上另一家戏院演出。志豪不甘父亲含恨而终，遂去找黑狗钦挑战……。

民乐社的票房，向来大大胜过“日月兴”。因为志豪和黑狗钦的打赌，苏庆堂遂带人来闹场，干扰演出。此时当地农会理事长颜阔财（龙天祥饰）也带着女儿碧玉（陈昭婷饰），和富家子江隆盛（吴铃山饰），一同观赏演出。阔财虽为现场缓颊，苏庆堂手下仍不断挑衅。班主老婆阿菊（刘秀雯饰）因禁不住压力，竟夸下海口，说次日将有“真龙吐水”的实景演出，否则退票。 为了兑现阿菊的承诺，剧团上上下下苦思如何制作道具。阿屏因受到剧团照顾，不好置身事外，因此亦参与制作，并给文清一些改进的建议。两人之间的距离迅速拉近。正当众人喜悦道具完成之际，黑狗钦竟带人来拆班旗。所有团员一阵哗然，不明所以……？！